Bein og óbein aðferð við sjóðstreymi greiningu. Cash Flow Management

Árangursrík viðskipti þróun krefst eigendur fyrirtækisins og stjórnendur þess af árangri eiginfjárstýringu félagsins. Til að gera áhugasömum einstaklingum til að meta hvernig bestu framkvæmd hennar, má bera greiningaraðferðir greiðsluflæði dreifingu sem fer fram í skipulagi. Hvað er sérhæfni þeirra? Hver af viðeigandi aðferðum má rekja til algengustu?

Hvers vegna er þörf fyrir sjóðstreymi greiningu?

Sjóðstreymi stjórnun og helstu fjárhagslegum vísbendingar um virkni þess. Í því skyni að stjórna þeim á skilvirkan hátt, þurfa stjórnendur að hafa upplýsingar um stærð þeirra, uppbyggingu og atvinnustarfsemi í tengslum við, sem veltu fjármagns.

Einn af the þægilegur og vinsæll tól sem þú getur fengið svipaðar upplýsingar er talin vera myndun greiningarskýrslunum, sem endurspeglar með hvaða hætti stofnanir eru að flytja sjóðstreymi. Þetta skjal getur verið gagnlegt fyrir stjórnendur, fjárfesta, lánardrottna og annarra hagsmunaaðila í velgengni rekstrareiningar.

Hvað er skýrsla um hreyfingu fjármuna?

Analytical sjóðstreymi skýrslu hjálpar þér að meta:

• þá, vegna þess að hvaða heimildir myndast í höfuðborg stofnunarinnar;
• leiðin sem eyddi fé félagsins;
• Það er hvort fyrirtæki geta haldið tilskilinni arðsemi fyrirtækisins, sem nægir til að mæta skuldbindingum;
• hvort ákjósanlegur gildi og sjóðstreymi uppbygging er byggt á þeim verkefnum sem tengjast þróun viðskipta.

Samsvarandi greining skýrsla til að meta árangur af stjórnun fyrirtækja í heild, til að bera kennsl á styrkleika og veikleika stjórnun og framleiðslu innviði fyrirtækisins.

Skoðuð heimildir byggjast á skjölum reikningsskil eins efnahagsreikningi, reikningsskil rekstrarreikning. En rétt yfirleitt ekki tengd við reikningsskilastefnu greiningar skýrslu um sjóðstreymi, og vegna þess að það stjórnendur geta handtaka hlutlæg gögn, spegilmynd sem fer fram án þess að vera bundin við forgangsröðun koma í því ferli stefnu bygging.

fjármagn flæði greiningaraðferðir

Það eru 3 helstu aðferðir fjárhagslega greiningu tól í því skyni að búa til skýrslu, sem við höfum talið sérstöðu að ofan - bein, óbein og stuðullinn. There ert a tala af lögun sem þeir nota.

Til þess að semja skýrslu um fjármagnsflutninga, stjórnendur oft eru saman 2 leiðir - bein og óbein. Aðferðin sjóðstreymi greiningu á tveimur valin sem er ákjósanlegur fyrir tiltekna stofnun, verið valinn sem byggir á mörgum þáttum. Stundum - bættu við stuðullinn nálgun.

Íhuga nánar sérstöðu hvert aðferðum.

Bein aðferð við greiningu á höfuðborginni: almennar upplýsingar

Sú nálgun, sem er kallað beinn, er talin vera nokkuð flóknari. Sú staðreynd að það er ætlast til að fjalla um hreyfingu upplýsinga fjármagns rekstrartengdum, sem þarf aðgang að fjölda bókhaldsgagna. Bein aðferð við sjóðstreymi greiningu þarf einnig upplýsingagjöf í yfirliti um helstu tegundir fjármunatekjur reikning félagsins, sem og kostnað sem myndast í tengslum við viðskipti líkan.

Helstu kostir þessarar aðferðar eru sem hér segir:

• það gerir stjórnendur að sýna það, vegna þess að hvaða heimildir er mynduð með því fjármagni og hvernig það er varið;
• það er hægt að ákvarða financiers af skipulagi stigi fullnægjandi fyrirtækinu peninga, hvað varðar greiðslur á núverandi skuldbindingum;
• aðferðin sem um ræðir er yfirleitt framkvæmd í samhengi við sett upp á tekjur og gjöld, sem leyfir að gefa hlutlæga mat á skilvirkni hennar;
• það er hægt að ákvarða samband sölu og tekjur fyrir tiltekna tíma.

Annar kostur við að nota beina aðferð höfuðborg rennsli greiningu væri að nota óbeina nálgun. Hvað eru mest áberandi eiginleika hennar?

Óbein aðferð við greiningu á höfuðborginni: almennar upplýsingar

Óbeinu aðferðina við sjóðstreymi greiningu fyrirtækisins einkennist af því að þegar það tekur inn hagnaði eða tapi reikning stofnunarinnar eru leiðrétt miðað við tekjur fyrirliggjandi stjórnendum upplýsingar um non fjárhagsfærslur, sem og breytingar sem einkenna veltu fjármagns.

Talin aðferð leyfir þér að:

• að rekja með hvaða hætti niðurstöður atvinnustarfsemi fyrirtækisins í sömu átt hafa áhrif flutningur í annað svæði af framleiðslu;
• til að ákvarða tengslin milli ráðstafanir hreinum tekjum og leiðréttingar í veltufjármunum uppbyggingu félagsins innan ákveðins tímabils.

Þannig kostir og gallar hafa bæði bein og óbein aðferð sjóðstreymi greiningu. Val á aðferð fer fyrst og fremst á aðgengi að upplýsingum sem nauðsynlegar eru til að rannsaka uppbyggingu og fjármagnsflutningum. Ef, til dæmis, upplýsingar um rekstur í boði, þá átta bein aðferð er erfið í þessu tilfelli er það notað óbeina nálgun. En ef þú hefur aðgang að nauðsynlegum gögnum í forgang og það getur verið alveg fyrsta aðferð. Hver af þeim aðferðum er ákjósanlegur, má ákveða bær stjórnendur, að teknu tilliti til núverandi stjórn- vandamál, óskir fjárfesta og sérfræðiráðgjöf.

Við rannsókn nú með hvaða hætti bein og óbein aðferð við sjóðstreymi greiningu er beitt í reynd.

Bein aðferð við fjármagn flæði greiningu: forrit í reynd

Oftast, beitingu þessarar nálgunar er gerð með skráðar upplýsingar um efnahagsreikning félagsins, eins og í rekstrarreikningi. Í þessu tilfelli, virkjun dreift kerfi þar sem telur þáttum eins:

• nettósala;
• virkari viðskiptakrafna og viðskiptaskuldir,
• framfarir greitt til verktaka;
• greiðslu fyrir vöru og þjónustu með því að viðskiptavinum;
• Kostnaðarverð seldra eða framleiddar vörur og þjónustu;
• gangverki birgðum;
• breytingar á vísum einkenna fyrirframgreitt útgjöld;
• helstu framleiðslu og umsýslukostnað ;
• gangverki fastar skuldbindingar;
• kostnaður í tengslum við greiðslu þjónustuveitenda, greiðslu launa til starfsmanna, flytja vöxtum af lánum;
• Dynamics áskilur ætluð fyrir greiðslur;
• gildi ekki rekstrartekjum;
• Virkari skuldum og framfara í ramma skattgreiðslum;
• raunverulegt magn af millifærslur á fjárhagsáætlun;
• Capital Flæðið af rekstri.

Verðlaun- hringrás, þar sem greind fjárhagslega sjóðstreymi, leyfa nægilega áreiðanlegt mat á skilvirkni í stjórnun fjármagns. En það hefur galli: það nánast ekki upplýsa hvernig fjárhagsleg niðurstaða kann að ráðast á stærð veltufjármunum félagsins.

Í reynd, greining á sjóðstreymi beina aðferð getur verið sérstaklega í eftirspurn eftir fyrirtækjum sem stjórna einum eða öðrum eignum á grundvelli rekstri stjórnun. The talið nálgun í þessu tilfelli væri gagnlegt í skilmálar af stjórn um hvort eða ekki fjárhæð eignarhlutdeild í félaginu að uppfylla þær skuldbindingar nægilegt miðað við takmarkað magn af fé og eignum sem tilheyra eignarhald félagsins.

Þú getur einnig að huga að beina aðferðin til að meta hversu seljanleika eigna félagsins, eins og það felur í sér birtingu á fjármagnsskipan í ýmsum reikningum, gefur tækifæri til að greina það, hvað eru þörf félagsins fyrir utanaðkomandi fjármagni - lán eða fjárfestingar, sem og til að ákvarða getu fyrirtækisins til bæta fjárfestingar eða endurgreiða lán byggt á fyrirliggjandi úrræði og virkari efnahagsvísa.

Óbein aðferð við greiningu höfuðborginni: umsókn í reynd

Óbein aðferð við útreikning og greiningu á sjóðstreymi stjórnun felur í sér framkvæmd aðgerða í eftirfarandi áföngum.

Í fyrsta lagi financiers félagsins ákveða fjárhæð hagnaðar. Það notar upplýsingar frá bókhald og skatta skýrslugerð.

Í öðru lagi eru gróði tölur bætt við kostnaði sem hafa engin bein tengsl við fjármagnsflutningum - til dæmis, er hægt að fyrna.

Í þriðja lagi er tekið tillit til leiðréttinga fyrir núverandi eigna og skulda félagsins.

Óbeinu aðferðina, þannig að leyfa okkur að rekja leið sem stofnuninni er umbreytt í höfuðborg tiltekinna fjármuna og eigna. Þessi aðferð - einfaldari í samanburði við beint og hægt að veruleika í fleiri nýtanlegar.

stuðullinn aðferð

Við höfum rætt greiningaraðferðir á sjóðstreymi - beinum og óbeinum, eru oft bætt við annarri nálgun, stuðli. Hvað er sérhæfni hennar? Stuðullinn aðferð til að rannsaka uppbyggingu og hreyfingu fjármagns fyrirtækisins gerir þér kleift að:

• Að hve miklu leyti frávik varðandi fjárstreymi skipulagningu og bestur árangur;
• greina skilvirkni fjárfestingum í framleiðslu;
• meta gæði fjármálastjórnunar stofnunarinnar.

Aðferðin sem um ræðir, sem er augljóslega byggð á nafnið gefur til kynna þátttöku í því skyni að greina sjóðstreymi fjölda þátta. Hver af þeim er hægt að kalla vinsælasta?

Það getur verið þættir:

• Hrein Eiginfjárhlutfall;
• skilvirkni fjárstreymi;
• endurfjárfesting.

Fyrsti þáttur til að ákvarða hvort skipulag viðbótarfé til þess að mæta núverandi fjárhagslegar skuldbindingar er þörf. Annað er átt við að alhæfa vísa og til að meta að hve miklu leyti virkari stöðugri þróun höfuðborgarinnar í félaginu og hvernig það tengist útstreymi fjárfestinga. Í snúa, the notkun þriðja þáttur getur stuðlað að bera kennsl á þáttum sem hafa áhrif á gangverki myndun fastafjármunum nýja félagsins, sem endurspeglar, að jafnaði, bara sama fjárfestingu í félaginu.

Umsókn um niðurstöður greiningar á fjármagnsflutninga

Svo leit við á algengustu aðferðir við greiningu á sjóðstreymi í skipulagi. Það mun vera gagnlegt líka að skoða með hvaða hætti niðurstöður þessarar greiningar má nota til í reynd.

Bein, óbein, stuðullinn aðferð sjóðstreymi greining gerir stjórnendur félagsins og aðra hagsmunaaðila, fyrst af öllu, fá hugmynd um hvað tiltekin fjárhagsleg viðskipti fara fram í félaginu á skýrslutímabilinu og hvað það bindi. Þessar upplýsingar má nota til að meta skilvirkni í stjórnun fjármagns í því skyni að hámarka viðskiptamódel félagsins. Dagsetning upplýsingar um sjóðstreymi gangverki fyrirtækisins getur verið gagnlegt til að fjárfesta, taka ákvarðanir til að fjárfesta í fyrirtæki, lánardrottna, samstarfsaðila.

Áreiðanlegar upplýsingar um fjármagnsflutninga í félaginu leyfa að skipuleggja skilvirka stjórnun. Leyfðu okkur að rannsaka þennan þátt nánar.

Virkari fjármagns sem stuðulinn hagræða fjármálastjórn félagsins

Við rannsakað helstu aðferðir við greiningu sjóðstreymis leyfa stjórnendum að íhuga, fyrst af öllu, hvað uppbyggingu félagsins fólgin í ýmsum stigum. Þess vegna, það eru til ráðstöfunar gögnum þeirra sem hægt er að nota til að greina galla í hluta fjármálastjórn félagsins.

Til dæmis, greining sjóðstreymi bein, óbein eða stuðullinn aðferð er hægt að sýna að of fjármögnun starfsemi félagsins hefur ekki áhrif á verulegan vöxt arðsemi, en að fjárfesta fé í öðru sviði framleiðslu getur aftur á móti, verulega örva tekjuvexti. Ef viðkomandi greining er gerð til að ákvarða áttir þar sem að fjárfesta er sérstaklega virk, getur verið erfið.

Að læra á gangverki veltu félagsins okkar fjármagns með því að nota aðferðir sem fjallað er um getur leyft að stjórnendur ákveða hvaða fé tökum mest á áhrifaríkan hátt í hvaða hlutum í félaginu. Þannig greining gæti sýnt að fyrir sama magn af fjárfestingu í einu innan framlegð ofan uppbyggingu, en hinn - fyrir neðan. Ef viðeigandi rannsókn ekki fram, þá ákveða hagkvæmustu skiptingu félagsins getur verið erfitt, sérstaklega ef við erum að tala um stór fyrirtæki.

Peningar stjórnun - mikilvægasti þáttur í þróun viðskipta. Bara hvernig fullkomið er kerfið sem það er framkvæmt, eins og heilbrigður eins og hvernig áreiðanlegar eru aðferðir við mat sitt, stórlega áhrif samkeppnishæfni félagsins. Tvær stofnanir sem starfa í sama flokki og hafa sömu fjármögnun getur sýnt mismunandi framlegð sem kunna að vera vegna þess að skilvirkari stjórnun fjármagns í einhverju fyrirtæki. Meðal mikilvægustu forsendum fyrir byggingu þess - getu stjórnenda til að rannsaka á áreiðanlegan mæla og hámarka samsvarandi kerfi.

Þetta getur tekið þátt og við rannsakað aðferðir. Svona, bein og óbein aðferð við sjóðstreymi greiningu, bættu við stuðlinum í þeim tilvikum þar sem það er þörf, eru nútíma og aðgengileg verkfæri rannsaka fjármagnsskipan í skipulagningu, stjórnun, gæðamat á fjárstreymi og fjárfestingar í framleiðslu. Val á aðferð fer eftir framboði á tilskildum upplýsingum, núverandi stjórnun verkefni sem tengjast mati á fjármagni stjórnun skilvirkni, óskir eigenda, fjárfesta eða sérfræðiráðgjöf.